谨防庄家再造“百元股”泡沫！

 

武汉科技大学文法与经济学院 董登新（教授）

 

因为香港市场有百元股，所以我们也要有百元股；因为美国人有百元股，于是，我们也要有自己的百元股；因为人民群众的力量是无穷的，因此不用怀疑庄家的信心与斗志。现在，中国的“庄家”们似乎是已经很有信心的了，他们正在踌躇满志地致力于打造一批（而不是一个！）属于我们中国自己的“百元股”神话，欲与港股试比高？

 

一、似曾相识?

2000年是中国大陆股市最疯狂的一年。说来也怪，那一年上证综指虽未创出2001年的历史牛顶，但大陆“庄家”却硬生生地制造出了大批惊人的高价股。

2000年，大陆股市虽仅有亿安科技攻上百元并停留五日，但在百元股神话的蛊惑与大无畏精神的感召下，紫光股份（106.57元）、华工科技（84.62元）、康达尔（84元）、海虹控股（83.18元）、同方股份（72元）、亿阳信通（66.58元）、凯迪电力（65元）、综艺股份（64.27元）、美都控股（63.50元）、紫光古汉（62.33元）、东方钽业（61.99元）、*ST天桥（60元）、阳光股份（60元）、*ST科健（59.20元）、金丰投资（58.56元）等，只要跟“高科技”、“网络”、“生物医药”等粘点边的“概念股”不断喷涌而出，纷纷扑向它们各自的历史最高点。在这批高价股的强烈示范下，一批低价股（也即垃圾股）不甘落后，它们纷纷揭竿而起，冲上10元。当年，几乎看不到5元以下的股票。不过，只可惜，时至今日，当初50元以上的高价股似乎全部落马，并纷纷跌入10元以内，甚至还有不少当年的高价股沦入了现在的低价股（两三元），另有个别已然退市。

近两日，稍不留神，突然发觉如今的态势真还有点2000年的味道。今天，我们的股市随着大盘股的疯狂，又冲到了这样一个令人想入非非的关口。而今天此时的贵州茅台已然率先冲上了百元股的平台，并已守住两日不垮。在茅台精神的感染下，小商品城与獐子岛业已突破90元大关，离百元股仅一步之遥，它们不抵百元，当然会心有不甘。紧随其后的张裕已攻上70元；驰宏锌锗、苏宁电器及网盛科技也都站上60元的台阶；青岛软控与航天信息已在50元平台作好向上攻击的准备；在它们之后还有一批数量不少的40元后备军正在怒吼！

 

二、镜头回放

2000年2月15日，这是一个值得中国股民记忆的日子，这一天，在大陆A股市场，亿安科技（000008）收于104.4元，成为我国股市出现的第一只百元股。为此，全国媒体欢声一片，证券公司大厅内掌声雷动。因为中国人终于拥有了第一只“中国制造”的百元股，中国股民为此感到无比的兴奋、激动、骄傲和自豪！为此，中国股市也重重地记录下了历史的这一瞬间。

2000年2月17日，股民继续狂欢，亿安科技收于115.6元，当天创下最高价126.3元。只可惜，亿安科技仅在百元之上站住了5个交易日，之后便调头回归百元之下了。

然而，更为遗憾地是，2001年1月，亿安科技从50元左右陡跌至20元附近。2002年1月，它又重新跌回它原本熟悉的区域8块多钱，再后来最低跌至3块多钱。

原来，这只是在中国股市步入新世纪大门之时，上帝给我们股民开的一个不小的玩笑。

 

三、神话与泡沫

亿安科技，所为何物？它是20世纪90年代末随NASDAQ泡沫炒出来的一个中国高科技“概念”股，同时，它也是主谋——亿安集团一手打造的一只骗人的“庄股”，而且是一只肮脏的“庄股”。

亿安科技的前身叫“深锦兴”，这是一只原本连续三年（1996——1998）亏损的超级垃圾股，不过，它虽巨亏，但运气不错。时值市场奉信资产重组之奇效，再加上从大洋彼岸的美国飘荡过来的新概念，如“高科技”、“网络股”、“生物制药”、“基因工程”等等，一切万事俱备，只欠东风。深锦兴的“东风”便是亿安集团这只幕后黑手与主谋。

1998年8月，深锦兴股价大约在5.6元左右。

1998年9月14日技术指标发出买进信号，股价从7元开始起步。

1998年10月，亿安集团开始与深锦兴大股东谈判。

1999年3月，广东民营企业亿安集团收购深圳商贸控股公司持有的深锦兴超过25%的股权，成为深锦兴第一大股东。

1999年5月19日，深锦兴股价已达16元。

1999年5月19日，已达16元。

1999年8月，深锦兴更名为广东亿安科技股份有限公司，“深锦兴”股票更名为“亿安科技”。

1999 年10月25 日，更名后的亿安科技收于26.01元。拉升行情开始。始于1998年10月建仓，花了足足一年的时间。

1999年11月2日，亿安科技股价拉至30.06元后，打压洗盘。

1999年12月6日，亿安科技收盘价站上40元。凶相毕露。

2000年2月11日，农历正月初七，亿安科技89.96元收盘。

2000年2月14日，亿安科技收于97.39元。

2000年2月15日，亿安科技首次站在百元之上，收于104.4元。

2000年2月17日，亿安科技收于115.6元，并创下历史最高价126.3元。

百元之上仅站了5个交易日，便开头掉头向下一路滑落。

2000年3月2日，亿安科技跌破80元，不再回头。

2000年8月30日，亿安科技跌破60元，不再回头。

2001年1月3日，亿安科技跌破50元，不再回头。

2001年1月10日，鉴于“亿安科技”股票出现的种种异常行为，中国证监会宣布：证监会正在查处涉嫌操纵“亿安科技”股票案，并已对持有亿安科技股票的主要账户进行重点监控。从当天开始，亿安科技连续5个交易日跌停。

至此，亿安科技“百元股”神话彻底破灭。

 

四、阴谋与操纵

亿安集团介入之前，深锦兴股价大约7元左右，随后，亿安集团一边与深锦兴谈判，同时，一边很有耐心地建仓。他们边谈判、边建仓，耗时达一年之久。真可谓处心积虑！

1999年8月，深锦兴顺利更名为“亿安科技”。从1999年10月25日到2000年2月17日，在短短的70个交易日中，股价由26元左右不停歇地上涨，到2000年2月15日， “亿安科技”股价突破百元大关，成为自沪深股票实施拆细后首只市价超过百元的股票，引起了市场的极大震动。

然而，差不多事隔一年后，中国证监会才于2001年1月10日从容宣布：鉴于“亿安科技”股票出现的种种异常行为，中国证监会正在查处涉嫌操纵“亿安科技”股票案，并已对持有亿安科技股票的主要“账户”（而不是人）进行重点监控。此前，亿安科技的股价仍一直维持在50元之上。

更叫人不可思议的怪事是：作为本案的主谋、总策划，亿安集团的主席，兼上市公司亿安科技董事长，罗成竟在证监会介入调查半年后的2001年6月底，从容抽资出逃海外，至今未归。

2001年7月，除罗成外，亿安集团其他涉案人员才陆续被监视居住。

后经中国证监会查证，“亿安科技”股票的飙升纯属庄家操纵行为。自1998年10月5日起，亿安集团旗下的四家广东投资顾问公司（欣盛、中百、百源、金易）利用627个个人股票帐户及3个法人股票帐户，集中资金大量买入“深锦兴”（1999年8月更名“亿安科技”） 股票。持仓量从1998年10月5日的53万股，到2000年1月12日最高时的3001万股，占流通股的85％。同时，还通过其控制的不同股票帐户，以自己为交易对象，进行不转移所有权的自买自卖。这四家公司通过它们控制的股票帐户进行几乎没有成本的对敲买卖，来影响证券交易价格和交易量，联手操纵“亿安科技”的股票价格，大肆牟利。截至2001年2月5日，上述四家公司通过控制股票帐户共实现盈利4.49亿元，尚未抛售的股票余额为77万股。

2001年4月25日，中国证监会对外披露了查处广东欣盛投资顾问有限公司等４家公司违规操纵“亿安科技”股票事件。依据《证券法》的规定，中国证监会决定没收它们操纵股票违法所得的4.49亿元，并罚款4.49亿元，总计罚没金额“应该”将近9亿元。（注：后来一直未见媒体披露执行结果，不知此项巨额罚没是否已经泡汤？）

2003年9月25日，广州市中级人民法院一审公开宣判，包括亿安集团原副总裁、财务总监李鸿清在内的5名被告人分别以操纵证券交易价格罪获刑3年6个月到2年3个月。

法院认定的基本事实如下：1998年10月至2001年2月间，亿安集团在董事局主席罗成决定下炒作亿安科技股票，前期是以委托广东金易顾问有限公司理财的方式，聘请被告人罗健梓等人作为操盘手，操控亿安科技股价；后期，亿安集团出资使用其属下员工的身份资料在广东注册成立专门从事股票买卖的7家炒股公司，他们是欣盛、中百、百源、聚龙永合、庆宇、恩惠、金易，这7家炒股公司在全国54个证券营业部设立792个股东账户，动用14.856亿余元炒作亿安科技，在此期间，共进行不转移所有权的自买自卖亿安科技股票交易共计68409笔，在最高峰时所持有的股票占亿安科技流通股的87.34%。同时，亿安科技也相应由最初的7.55元跃升至最高时的126.31元，亿安集团公司在买卖“亿安科技”股票交易过程中获利4.648亿余元。

由此案例可见两点疑议：是司法无效，还是执法无能？抑或是史无前例，不忍开先河、施重典？？总之，事后想来，实在有些不可思议！

我们衷心希望：在中国股市，这样的故事切莫让它再次重演！