民间贷款之所以如此火爆，是由于人为性有利率差存在，再加上以前传统的一些投资性比较强的领域出现投机空间变小，比如说股市、房地产，以前民间资本是在这两方面比较多，但是这一块投资空间封闭，或者变小了，所以民间借贷就大量转变到这儿了，那么，银行体系能拿到资金成本比较低，所以这样就会加剧蔓延的情况。

　　有证据显示，一些国有银行的为数不少的资金被转手投入到民间借贷里去了，中央财经大学中国银行业研究中心主任郭田勇教授在接受观点中国的专访时认为主要责任不在“监管”，他说，即使监管也难保证每分钱都流到它规定的领域中去，从监管上确实要有改进的地方。关键还是要真正来寻找原因，为什么这么量大？这与我们政策调整上一些问题也是有关的，货币政策收紧过程中，这个利率水平一直压在比较低的位置，就导致体制内和体制外利率差水平比较高，有这么大的利益诱惑，肯定就会有一些能够从银行正规渠道拿到资金的一些个人和企业，把这个钱转投到民间借贷中去，可以坐吃利率差。

　　民间贷款之所以如此火爆，是由于人为性有利率差存在，再加上以前传统的一些投资性比较强的领域出现投机空间变小，比如说股市、房地产，以前民间资本是在这两方面比较多，但是这一块投资空间封闭，或者变小了，所以民间借贷就大量转变到这儿了，那么，银行体系能拿到资金成本比较低，所以这样就会加剧蔓延的情况。

　　针对当前的货币政策，郭田勇等专家给银行提出的建议是，一直要降低准备金率，同时提高利率，一方面降低准备金率，因为这样可以释放出更多的流动性，目前经济收得有点紧，这是政策的一种宽松的表现，提高利率是政策紧缩的表现，同时出台宽松和紧缩相冲击，这样保持政策的方向不发生变化。

　　如果一旦降低准备金率，大家会认为货币政策方向发生变化了；另外也是民间借贷问题，把利率提高有两大好处，第一利率升高以后，使得体制内利率水平升高，这样体制内和体制外形成了盈利空间变小，这样就会使民间借贷盈利空间变小。

　　另外一个从量上讲，体制内的利率高使一些大型企业一些优质大型企业融资渠道比较多，低利率它肯定要增加贷款，提高以后它肯定不依赖于银行，它就觉得亏了，通过发债增发到境外进行融资。这样的话让大型企业主动撤退，就腾出一部分钱来，银行就有了空间了，这样反而可以从量上，就可以多贷给中小企业，相应的民间借贷的量就会变小，因为正规这一块供血能力增强，所以说使民间借贷总量和价格都会往下走。