证监会新闻发言人邓舸8日表示,下一步证监会将扩大诚信数据库覆盖面,将更多市场机构、人员及其诚信信息纳入诚信数据库范畴,在更多工作领域运用诚信信息,也将便利市场各方通过相关机构查询失信信息。外部共享和交换,积极推进与其他部委和地方政府的信息共享和交换,在资本市场的失信主体在其他领域也会受到约束。已经录入1万多条负面信息。
发言人还指出有四方面作用第一,证券期货监管系统将全面查询使用,今后证监会各系统在行政许可审批、市场准入、资格取得、常规监管、稽查执法、处罚裁量、委员选任、政府采购都需要按照要求查询数据库,了解相关主体的诚信记录,进行相关的诚信约束和惩戒。第二,外部共享和交换,积极推进与其他部委和地方政府的信息共享和交换,在资本市场的失信主体在其他领域也会受到约束。第三,接受市场主体的查询,了解交易对方的诚信记录,可以到所在地派出机构来查询本人和他人的诚信信息。第四,按规定公开诚信记录,被市场和行业组织记录处分的信息,向市场和社会公开。
中国资本市场诚信普遍缺失,导致投资者利益普遍受损,已经成为一个割不掉的毒瘤,投资者长期受害的结果是抱着惹不起还躲不起的态度纷纷选择立场,让中国股市逐渐被边缘化而沦落为鸡肋。
因此打造一个诚信的资本市场已经成为当务之急,建立诚信数据库,让失信者大白于天下迈出了可喜的一步。
“人无信不立,国无信则衰”,资本市场是一个信息市场,在信息不对称下,诚信就成为唯一的依据,成为市场参与者主要是产业资本与投资者沟通的的重要桥梁和主要依据,更是资本市场健康运行的基石,但是中国资本市场先天定位的缺失,导致监管层对产业资本百般的纵容,致使产业资本诚信意识普遍缺失,上市过程财务造假,虚构募投项目,上市以后巧立名目设法圈钱,上市公司控股股东承诺有如儿戏难有兑现,为了减持虚构概念推升股价,利用控股优势通过关联交易违规担保占用资金中饱私囊,只有你想不到的没有做不到的各种失信行为成为中国股市乱象的最大特征,近段时间新中基莲花味精南纺股份造假案例触目惊心,均在昭示诚信意识的淡薄。可以说诚信意识的缺失深深伤害了市场,伤害了投资者,已经成为中国股市健康发展最大障碍。
怎样才能扶起失落的道德重构诚信的体系,建立诚信系统只是迈出了第一步,让失信者大白于天下,暴露于众目睽睽之中,没有隐私可言,但是少数人靠觉悟多数人靠制度,面对普遍失信的中国股市,仅仅依靠一个诚信系统远远不够,更重要的是改变目前失信得不到惩处的局面,给制度装上一副钢牙,以南纺股份为例通过造假保住了上市资格而未能让其受到严厉的退市惩处,这就给市场带来一个危险的负面激励,造假失信不仅无碍,反而能获取大量不义之财,那么在趋利的准则错误指引下,市场普遍失信行为就会泛滥成灾,如果绿大地让其退市让其倾家荡产赔偿投资者还会有万福生科吗?惩恶才能扬善这是老祖宗的遗训,我们岂能轻易忘记!
惩治失信,褒奖守信,让市场有一个正向激励作用,但知易行难,在中国由于地方政府保护主义,由于执法环境普遍不佳,由于执法人员不敢坚持原则,由于法律不是很健全,让制度落实到现实层面,让监管者承诺落实到操作层面就显得勉为其难,在证监会处罚缺少刚性下,在证监会处罚难以令人满意下,实施联网,失信信息“外部共享和交换,积极推进与其他部委和地方政府的信息共享和交换,在资本市场的失信主体在其他领域也会受到约束。”让失信者不再局限于证监会一个孤岛,而是陷入所有领域的失信海洋,一处失信,处处进入失信黑名单,让其处处被动处处受制,承受所有领域的惩罚,尤其是金融领域信贷支持受限那是最好的,从证监会本身来看,一旦发现失信者就应该建立黑名单制度,在再融资、并购审批、股东减持等方面做出更加严格的限制,甚至可以在发生失信行为以后两年甚至三年内不能有再融资并购减持等行为,甚至可以对失信公司另行打上记号,时时刻刻提醒投资者这家公司心存不良,投资要谨慎,充分体现一旦失信就要时时受到处罚,那么失信行为就会付出得不偿失的代价,那么谁还会对失信行为肆无忌惮!
笔者认为资本市场的诚信建设是要体现对失信者的严惩不贷和对守信者的适当奖励,让市场出现正向激励作用,而不是目前对失信者的百般纵容下的轻打轻罚,让市场出现反向激励作用,唯有如此才能形成市场不愿失信、不敢失信和不能失信的制度机制,只有让失信者寸步难行时时受制,才能重塑中国资本市场形象,才能提振投资者信心,才能让投资者重回股市,才能提振股市走出泥潭。现在证监会已经建立诚信档案系统,但诚如肖钢主席说的那样,中国绝大部分法律没有动用过,导致大量案件没有得到查处,那么诚信系统依然只是一个摆设,法是死的,人死活的,只有人的主动性被发挥出来,法才会有效力,否则纸上文字不管如何动听如何美丽,都不可能对失信者产生任何约束任何震慑力,也就不会对中国资本市场产生任何有益的作用。
邓小平同志指出:“制度好可以使坏人无法任意横行,制度不好可以使好人无法充分做好事,甚至走向反面。“中国股市就是一个典型,在圈钱市制度下,融资者利益得到百般呵护,让产业资本这类资本权贵横行无忌坏事做绝,到如今虽然证监会已经开始约束产业资本的市场行为,但效果依然有限,只有加大打击力度,建立长效机制,才能净化中国股市,才能提高整个市场参与者的诚信意识,才能提高整个市场的信用水平,才能推动中国资本市场健康发展。