三种加息模式敲响了利率风险管理的警钟去年央行6次加息，表现为三种加息结构，三种加息结构对商业银行经营管理的影响从正面影响（活期存款利率不调整，存贷款利率同幅度调高）到基本中性影响（活期存款利率调整，存贷款利率同幅度调整），再到较大的负面影响（存款利率调整幅度高于贷款利率调整幅度），这是央行在向商业银行敲响利率风险管理的警钟，也意味着利率风险管理将成为未来商业银行经营管理中的重中之重。三种加息模式意味着央行在传递一种信号。“央行越俎代庖替商业银行管理利率风险的时代已经过去了，商业银行必须学会自己管理利率风险”。

6次加息大幅提高商业银行的资金成本。资金成本的提高来自于几个方面，一是加息导致存款成本的直接提高；二是为赢得客户、提高销量，负债类理财收益的被迫增加带动资金成本提高；三是中长期存款加息幅度较大可能带动存款长期化趋势，资金成本增加。

存贷利差逐渐缩小，减少了对该行净利息收入。经过本年加息，一年期存贷款利差下降了18个百分点。随着利率市场化改革的实施，商业银行之间的竞争进一步加剧，作为商业银行盈利主要来源的实际利差有缩小的趋势，加息对净利息收入目标的负面影响将更大。

贷款利率定价过高，会驱使客户从事高风险的经济活动以应付过于沉重的债务负担，或是抑制客户的借款需求，使之转向其他银行或通过其他渠道筹资；定价过低，银行无法实现盈利目标，甚至不能补偿银行付出的成本和承担的风险。从长远来看，利率市场化的最终目标是根据市场对资金的供求来决定利率。对商业银行而言，在利率市场化的背景下，只有实现“高存款利率，低贷款利率”才会具有竞争力。而“高存款利率，低贷款利率”给商业银行所带来的是存贷利差的减少，如此便需要商业银行提高资金运作水平，实现利润增长从主要靠利息收入向非利息收入为主转变；业务增长从主要靠规模扩张、增加经济资本消耗向资本消耗少、产出多的方向转变；传统业务扩张向传统业务与新兴业务协调发展转变，通过多元化经营实现盈利水平的提高。